I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 06.10.2015

- Các chỉ số thị trường tăng điểm tích cực trong phiên đầu tuần. Cụ thể, chỉ số VN-Index đã tăng 1.37%, lên 570 điểm; trong khi chỉ số HNX-Index cũng tăng 0.73%, lên 78.82 điểm.

- Số ngành tăng điểm chiếm ưu thế với 14/20 ngành có được sắc xanh. Chế biến Thuỷ sản là ngành có mức giảm điểm mạnh nhất với 3.45%. Tiếp theo là nhóm Bảo hiểm, SX Hàng gia dụng tăng lần lượt 3.41% và 2.55%. Các nhóm cổ phiếu nóng như Ngân hàng, Khai khoáng, Xây dựng, Chứng khoán và Bất động sản lấy lại sắc xanh với mức tăng lần lượt 1.51%, 1.25%, 1.21%, 1.13% và 0.47%. Trong khi đó, CNTT là ngành giảm mạnh nhất với 3.08%.

- Thông tin tích cực từ tiến trình đàm phán TPP đã kích thích sự hưng phấn của giới đầu tư ngay từ đầu phiên giao dịch. Sức nóng tập trung ở nhóm cổ phiếu như Dệt may (TCM, KMR...), Thủy sản, Logistics… đã giúp các nhóm này nhanh chóng tăng điểm và giao dịch thị trường sôi động hơn.

- Tuy nhiên, đà tăng của nhóm cổ phiếu dẫn dắt như VNM, CTG, BVH, VCB, BID, GAS… mới là nhân tố đóng góp chính vào đà tăng của thị trường với 0.91%. Đây cũng là trụ đỡ tâm lý quan trọng thúc đẩy giao dịch tích cực lan rộng trên thị trường.

- Đón nhận thông tin tích cực cùng với sự nâng đỡ của nhóm cổ phiếu dẫn dắt, giao dịch ở nhóm cổ phiếu nóng đã sôi nổi hơn rất nhiều với sắc xanh lan rộng, điển hình như FLC, FIT, QBS, CDO, IDI,BCG, VHG, DLG, JVC…

- Giao dịch sôi động giúp thanh khoản thị trường cải thiện tích cực. Theo đó, khối lượng giao dịch khớp lệnh trên sàn HOSE tăng mạnh 32.7%, đạt gần 90.5 triệu đơn vị; trong khi khối lượng khớp lệnh trên sàn HNX tăng 29.8%, đạt gần 33.7 triệu cổ phiếu.

- Mặc dù thị trường tăng điểm tích cực nhưng khối ngoại tiếp tục xu hướng bán ròng của mình. Cụ thể, khối ngoại đã bán ròng 14.6 tỷ đồng trên sàn HOSE và bán ròng 1.1 tỷ đồng trên sàn HNX. Tuy nhiên, nếu loại bỏ giao dịch thỏa thuận mua ròng 72 tỷ đồng của khối ngoại ở GTN thì khối ngoại vẫn đang bán ròng 18.5 tỷ đồng trên sàn HOSE.

GAS là cổ phiếu bị khối ngoại bán ròng mạnh nhất trên sàn HOSE với gần 23.3 tỷ đồng. Tiếp theo là HPG với 13.3 tỷ đồng, SSI (12.4 tỷ đồng), VIC (8.6 tỷ đồng). Ở chiều ngược lại, SKG, CTG,CTD, DLG là những cổ phiếu được mua ròng với giá trị lần lượt 19.9 tỷ đồng, 9.8 tỷ đồng, 9.7 tỷ đồng và 6.9 tỷ đồng .

Trên sàn HNX, NTP, SHB là những cổ phiếu bị bán ròng mạnh với 4.8 tỷ đồng và 3.7 tỷ đồng. Ở chiều ngược lại SCR được mua ròng mạnh với 7.0 tỷ đồng.

- Thông tin TPP đã giúp các tín hiệu giao dịch thị trường cải thiện tích cực. Tuy nhiên, giới đầu tư vẫn cần quan sát kỹ khi VN-Index đang tiến sát ngưỡng kháng cự 575 điểm và xu hướng giao dịch kém tích cực của khối ngoại.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – Khối lượng giao dịch tăng trưởng mạnh. VN-Index tăng mạnh với mẫu hình nến tăng điểm Bullish Belt-Hold xuất hiện trong phiên giao dịch ngày 05/10/2015.

Điểm đáng chú ý nhất là khối lượng giao dịch sau thời gian dài sụt giảm đã cải thiện đáng kể và vượt lên trên mức trung bình 20 phiên gần nhất. Điều này cho thấy lực cầu đã tăng trưởng trở lại.

Tuy nhiên, xu thế tích lũy của VN-Index từ đầu tháng 9 cho tới nay vẫn chưa có dấu hiệu chấm dứt. Hiện tại, VN-Index vẫn đang nằm trong vùng giá tích lũy này.

Dự kiến VN-Index sẽ test lại nhóm MA dài hạn (vùng 574-585 điểm) trong thời gian tới. Nếu chỉ số vượt lên trên vùng này thì rủi ro sẽ giảm bớt.

Chiến lược đầu tư: Nhà đầu tư có thể mua nhẹ nếu VN-Index vượt lên nhóm vùng MA dài hạn (vùng 574-585 điểm).

HNX-Index – Middle của Bollinger Bands đã hỗ trợ tốt. Trong phiên giao dịch ngày 05/10/2015, HNX-Index cũng hình thành nến Bullish Belt-Hold. Điều này cho thấy xu hướng tăng trưởng có thể đang quay trở lại khi đáy cũ 08/09/2015 (vùng 75.5-76.5 điểm) vẫn chưa bị phá vỡ và middle của Bollinger Bands đã hỗ trợ tốt cho HNX-Index.

Chỉ báo Stochastic Oscillator cho mua mạnh trở lại. Tuy nhiên, Parabolic SAR vẫn đang duy trì trạng thái bán.

Khối lượng khớp lệnh tăng mạnh vượt lên trên trung bình 20 phiên gần nhất cho thấy lực cầu cải thiện mạnh mẽ và là tín hiệu khá tích cực.

Chiến lược đầu tư: Nếu HNX-Index tiếp tục đà tăng và vượt mức 79 điểm trong các phiên tới thì nhà đầu tư có thể mua vào. Thoát trạng thái nếu vùng 75.6-76.5 điểm bị phá vỡ.

Phân tích Market Strength

Trong phiên giao dịch ngày 05/10/2015, VS-Arms VN đạt giá trị 0.33. Điều này cho thấy bên mua tiếp tục chiếm ưu thế trong phiên này. Đường EMA 5 ngày của VS-Arms VN đi xuống trở lại vùng bên mua chiếm ưu thế. Như vậy, bên mua đang dần chiếm lại ưu thế trong thời gian vừa qua.

VS-LBR VN tăng mạnh lên 0.92 cho thấy nhà đầu tư lớn tham gia mạnh vào thị trường trong phiên giao dịch ngày 05/10/2015. Trong khi đó, EMA 5 ngày của VS-LBR VN cũng đã đi lên ngưỡng 0.65 phản ánh rằng nhà đầu tư lớn đã giao dịch tích cực trong 5 phiên vừa qua.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: Trong phiên ngày 05/10/2015, VS-NVI VN tiếp tục duy trì trên EMA 5 ngày và EMA 20 ngày. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh vẫn đang tham gia mạnh vào thị trường trong ngắn và trung hạn.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Trong phiên giao dịch 05/10/2015, khối ngoại bán ròng nhưng mức bán khá thấp (chỉ tính giao dịch khớp lệnh). Điều này cho thấy khối ngoại đã bớt thận trọng.

Tuy nhiên, hoạt động lướt sóng liên tục của khối này có thể khiến thị trường khó tăng trưởng bền vững.

II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 05.10.2015

Phòng Tư vấn Vietstock